Essentially the most correct analysts on Wall Road in 2021

0

Ein KKR-Logo wird am 23. August 2018 auf dem Parkett der New York Stock Exchange (NYSE) angezeigt.

Brendan McDermid | Reuters

Der Aktienhandel an den Kapitalmärkten im Jahr 2021 war kein Unterfangen für schwache Nerven.

Das Jahr könnte von aufregenden Ereignissen wie einem starken Zustrom von Einzelhändlern oder von verschiedenen Kryptowährungs-gebundenen Aktien, die mit den Bitcoin-Preisen steigen, oder von einer erwarteten wirtschaftlichen Wiedereröffnung, die Optimismus antreibt, gekennzeichnet sein.

Auf der anderen Seite können sich Händler, die sich mit dem Aktienmarkt 2021 beschäftigen, an andere weniger glückliche Makrotrends erinnern. Dazu gehören die Unsicherheit über die Politik der Federal Reserve, die Knappheit von Halbleitern und Komponenten, der Mangel an verfügbaren Arbeitskräften und natürlich die anhaltenden Lieferstaus, die die Lieferkette beeinträchtigen.

Während 2021 als wirtschaftliche Wiedereröffnungsgeschichte begann, scheint das Thema am Ende dieses Jahres ein ganz anderes zu sein, da neue Varianten auftauchen und sich weiter über die Grenzen hinweg verbreiten.

TipRanks, eine Website zur Aggregation von Finanzdaten, bietet eine Vielzahl von Tools für alltägliche Anleger, um sowohl das Gesamtbild als auch die täglichen Details in den Griff zu bekommen. Eine der bemerkenswerten Funktionen von TipRanks sind die Analystenseiten, die in diesem Jahr über 174.000 Aktienbewertungen in einem leicht verdaulichen Format organisiert haben.

Die Top-Analysten haben eine kollektive Erfolgsquote von 82,7 % sowie eine aggregierte durchschnittliche Rendite von 13,95 % für ihre Aktienauswahl erzielt.

Diese Zahlen liegen weit über allen anderen Analysten, die im Jahr 2021 eine durchschnittliche Erfolgsquote von 48,02 % und eine durchschnittliche Rendite pro Rating von 0,16 % lieferten.

Zu diesem Zweck hat TipRanks eine umfassende Liste der fünf leistungsstärksten Analysten des Jahres 2021 zusammengestellt. Die Leistung der Analysten wurde anhand von rollierenden Dreimonatsperioden gemessen und nach einer gewichteten Skala des Analystenerfolgs und der durchschnittlichen Renditen sortiert .

MKM Partner, John Gerdes

Ganz oben auf unserer Liste steht in diesem Jahr John Gerdes von MKM Partners, der amtierende Geschäftsführer der Kanzlei. Durch seine hochpräzisen Aktienbewertungen hat Gerdes den besten Rang erreicht, gewichtet nach seinem Bewertungserfolg und durchschnittlichen Renditeprozentsätzen.

Bevor er zu MKM kam, war Gerdes als Petroleum Engineer bei Shell (NYSE: RDS.A) in engem Kontakt mit dem Energiesektor, bevor er als Associate und Vice President bei der Jefferies Group in einen eher finanzbezogenen Bereich wechselte. Danach war er rund 19 Jahre als Geschäftsführer bei mehreren Investmentfirmen, darunter Canaccord und KLR, tätig.

Gerdes’ starker finanzieller Hintergrund hat zweifellos zu seiner Erfolgsquote beigetragen, die derzeit bei 93% liegt. Allerdings ist es nur die halbe Miete, bei fast allen Aktienbewertungen richtig zu liegen. Der zweite Teil sichert eine produktive durchschnittliche Rücklaufquote und Gerdes landet bei 24,9%.

Bei der Untersuchung der profitabelsten seiner vielen Bewertungen erkennen wir seine beeindruckende Haltung gegenüber Devon Energy (NYSE: DVN) zum Ende des dritten Quartals. Vom 9. August bis 9. November stand Gerdes zu seiner bullischen Stimmung, und das aus gutem Grund. Die Bewertung des explorativen Kohlenwasserstoffunternehmens stieg während dieses Dreimonatszeitraums um 68 %, nur um kurz darauf einen weiteren Höhepunkt zu erreichen. Sein momentaner Anlauf passte gut in Gerdes’ Prognosen, und die Aktie ist seitdem tatsächlich um etwa 10 % gefallen.

Trotz seines beeindruckenden Quartals blieb der Analyst bei DVN optimistisch. In seinem jüngsten Bericht zitierte er das Aktienrückkaufprogramm von Devon in Höhe von 1 Milliarde US-Dollar sowie den Anstieg der Produktion von Erdgasflüssigkeiten und anderen Kohlenwasserstoffen um fast 5 %.

Darüber hinaus erklärte Gerdes, dass “Devon von 2021 bis 2026 ~18,7 Milliarden US-Dollar an Free Cashflow (FCF) erwirtschaften sollte, was zwei Drittel der Marktkapitalisierung des Unternehmens entspricht.” Dieser hohe freie Cashflow kann die operative Hebelwirkung erhöhen und einen Wettbewerbsvorteil gegenüber den Mitbewerbern von DVN schaffen.

Gerdes hielt an seiner Hypothese fest, bewertete die Aktie mit einem Kauf und hob sein Kursziel von 49 auf 50 US-Dollar an.

KeyBanc, Leo Mariani

Nach 20 Jahren im Energiesektor hat es Leo Mariani, Managing Director und Equity Research Analyst von KeyBanc Capital Market, auf den zweiten Platz unserer Liste 2021 geschafft.

Bevor er seinen jetzigen Titel beibehielt, arbeitete Mariani bei mehreren renommierten Investmentfirmen. Dazu gehören Jefferies Group, RBC Capital Markets und NatAlliance Securities. Nach seinem Abschluss an der Brown University begann er seine berufliche Laufbahn als Investmentbanker bei UBS und PaineWebber.

Leos jahrzehntelange Erfahrung als CFA-Charterinhaber hat es ihm ermöglicht, in diesem Jahr einen Großteil seiner Konkurrenz zu übertreffen. Von seinen Aktienauswahlen für 2021 lagen 81% in ihren Prognosen richtig. Im Durchschnitt ergaben sie jeweils 16,2 %.

Dies ist natürlich eine durchschnittliche Rendite, wie ist also das erfolgreichste Rating des Analysten ausgefallen? Am 7. Januar 2021 eröffnete Mariani ein bullisches Rating für SM Energy (NYSE: SM). In den nächsten drei Monaten kletterte SM um beeindruckende 110,1%.

Als exploratives Kohlenwasserstoffunternehmen hatte SM ein schwieriges Jahr 2020. Die weltweite Wirtschaftstätigkeit kam aufgrund von Sperren zur Bekämpfung der Covid-19-Ansteckung zum Erliegen, und als Folge fielen die Öl- und Erdgaspreise von einer Klippe. Von Mitte Februar bis Mitte März dieses Jahres verlor die Aktie etwa 85% ihres Wertes, um ihre Verluste zu dem Zeitpunkt, als Mariani seinen Anruf tätigte, wieder aufzuholen. Erstaunlicherweise hat sich die Aktie von ihren frühen Pandemietiefs von 1,19 US-Dollar erholt und handelt jetzt bei rund 26,50 US-Dollar.

Während des massiven Bullenlaufs von SM hat Mariani eine feste Position des Optimismus beibehalten. Er muss sein Rating noch herabstufen und stellt fest, dass er immer noch an eine weitere Aufwärtsentwicklung glaubt.

In seinem jüngsten veröffentlichten Bericht führte der Analyst aus, dass die Aktienrenditen zwar erheblich von der Volatilität der Ölrohstoffpreise abhängig sind, “SM jedoch 2021 und 2022 über einen soliden Hedge-Schutz verfügt, der dazu beiträgt, das Rohstoffpreisrisiko zu mindern”. Darüber hinaus erwähnte er, dass das Unternehmen selbst über eine starke und sich verbessernde Liquidität verfügt und erwartet, dass es im Jahr 2022 einen freien Cashflow generieren wird.

Marianis jüngstes Rating für die Aktie war erneut ein Kauf und beinhaltete ein Kursziel von 42 USD pro Aktie.

RBC Capital, Scott Hanold

Den dritten Platz auf unserer Liste belegt der Managing Director Energy Research der Investmentbank RBC Capital Markets.

Scott Hanold ist seit über 26 Jahren in der Finanzwelt tätig, zunächst als Analyst bei der US Bank, als Wirtschaftsprüfer bei der Allianz, dann einige Jahre als Finanzanalyst bei dem in Minnesota ansässigen Einzelhändler Musicland Group und 1999 begann er schließlich eine Karriere bei RBC.

Nach der Analyse seiner Aktienbewertungen haben wir eine Erfolgsquote von bemerkenswerten 79% und eine durchschnittliche Rendite pro Bewertung von 18,3% festgestellt.

Bei genauerem Hinsehen erkennt man das Ausmaß seiner Erfolge bei der Titelselektion.

Hanolds Top-Performance-Rating war Callon Petroleum (NYSE: CPE), dem er am 18. Januar 2021 ein bullisches Kaufrating zuordnete. Bis zum 18. April war Callon um beachtliche 121,6 % gestiegen. Diese Rendite ist die zweithöchste der Top-Picks auf unserer Liste und etwas, von dem jeder Anleger träumen würde.

Es scheint, dass Hanold den Anstieg der Energiepreise im letzten Quartal bemerkt und seinen Kurs für CPE entsprechend angepasst hat. Zum Zeitpunkt des eröffneten Erstratings hat der Analyst ein Kursziel von 20 US-Dollar festgelegt. Dies liegt nun deutlich unter dem aktuellen Preis pro Aktie von Callon, der am Donnerstag bei 47,84 USD schloss.

Hanold berichtete kürzlich über die Aktie und fasste zusammen: „Eine gesunde Kostenstruktur und ein effizientes Instandhaltungskapitalprogramm haben in den nächsten Jahren eine robuste FCF-Generierung gegenüber der Vergleichsgruppe geschaffen. Da die Verschuldung jedoch immer noch über dem Vergleichsdurchschnitt liegt, gehen wir davon aus, dass die Aktionärsrenditen weiterhin ein Weg sind.“ aus, bis der Schuldenstand überschaubarer wird.”

Darüber hinaus kann die Aktie weniger günstig werden, wenn die Rohstoffpreise weiterhin schlecht abschneiden, deren Potenzial angesichts des Aufkommens neuer Covid-19-Varianten hoch ist.

Im Laufe des Jahres hat Hanold seine bullishe Haltung zurückgezogen und behält nun eine neutralere Haltung gegenüber Callon bei. In jüngerer Zeit hat er ein Hold-Rating für die Aktie beibehalten und ein Kursziel von 72 USD angegeben.

Oppenheimer, Chris Kotowski

Auf Platz 4 unserer Top-Liste Performing Analysts für 2021, ist Managing Director und Senior Analyst von Large-Cap-Banken und Vermögensverwaltungsgesellschaften bei Oppenheimer. Chris Kotowski ist kein Unbekannter darin, den Markt zu übertreffen, da er in seinen verschiedenen Funktionen bei Oppenheimer und vormals Leerink Swann & Co., jetzt bekannt als SVB Leerink, ziemlich erfolgreich war.

Nach zunächst elf Jahren bei Oppenheimer wechselte der Analyst für fünf Jahre zu SVB Leerink und kehrte schließlich zu der Investmentbank zurück, wo er seine Karriere begann. Seitdem hat Kotowski hart gearbeitet, und jetzt haben sich die Früchte seiner Arbeit ausgezahlt.

Seine Aktienbewertungen im vergangenen Jahr waren in 85 % der Fälle erfolgreich und brachten ihm jeweils durchschnittlich 10,4 % ein.

Bei so vielen Bewertungen, die es zu untersuchen gilt, haben wir uns mit seinen profitabelsten befasst.

Während des Dreimonatszeitraums vom 12. Januar bis 12. April erzielte Kotowski bei einem Rating mehr Rendite als der S&P 500 seit Jahresbeginn.

Zu Beginn des Jahres vergab er der Investmentgesellschaft KKR & Co. (NYSE: KKR) ein gut beratenes Kaufrating und enttäuschte nicht. Während dieser 90 Tage stieg der KKR um 29 %, was Kotowskis durchschnittliche Renditekennzahl in die Höhe trieb.

Seit seiner Bewertung ist KKR stetig gestiegen. Die Aktie schloss den Handel am Donnerstag bei 74,77 $. Diese Preisaktion entsprach bisher Kotowskis aktuellem Kaufrating und Kursziel von 73 US-Dollar.

KKR wird von Oppenheimer als alternativer Vermögensverwalter betrachtet, der in drei Schlüsselsektoren tätig ist: Private Equity, Real Assets und Credit.

Im vergangenen Quartal stellte Kotowski eine aktualisierte Hypothese über den Vermögensverwalter vor und behauptete, dass „die ausschüttungsfähigen Gewinne im Laufe der Zeit erheblich nach oben gerichtet sind, da genügend Raum für das Wachstum der Realvermögens- und öffentlichen Marktplattformen besteht, Bilanzinvestitionen monetarisiert werden und positive Aussichten in Bezug auf das Wachstum der Basisverwaltungsgebühren für Fonds, die mit den Flaggschiffen der nächsten Generation und anderen damit verbundenen Strategien verbunden sind.”

Jefferies Group, Randy Giveans

Den fünften und letzten Platz auf unserer Liste belegt Randy Giveans, auch bekannt als Jefferies’ Senior Vice President of Equity Research im Bereich der maritimen Energieunternehmen. Die Recherchen von Giveans haben zu hohen Renditen bei seinen Aktienbewertungen geführt, was angesichts der Schwierigkeiten, mit denen die Schifffahrtsbranche im letzten Jahr konfrontiert war, nicht die einfachste Aufgabe ist.

Vor seinem Eintritt in die Investmentbank war Giveans drei Jahre bei Continental Airlines als Finanzanalyst tätig und wurde schließlich zum Senior Financial Analyst für Corporate Finance befördert.

Trotz der diesjährigen maritimen Herausforderungen, wie massive Schiffsstaus in Häfen, Unterversorgung mit Containern und steigende Treibstoffkosten, konnte Giveans mit seinen maritimen Aktienauswahlen eine starke Erfolgsquote von 76 % erzielen. Darüber hinaus haben sie zu einer durchschnittlichen Rendite von 22,7% geführt.

Von all seinen maritimen Entscheidungen in diesem Jahr war die profitabelste bei Navios Maritime Partners (NYSE: NMM). Bereits am 8. Januar ins Leben gerufen und drei Monate später am 8. April geändert, erzielte Giveans eine satte 135,50% Rendite auf den Schiffs- und Seeverkehrslogistikbestand. Besonders beeindruckend ist sein Timing, da seine Bewertung kurz darauf seinen Höhepunkt erreichte.

Seitdem wendet sich Giveans an sein Kaufrating bei NMM. Zuletzt bekräftigte er ein Kursziel von 52 US-Dollar pro Aktie für die Aktien von Tankschiffeignern und -betreibern.

In jüngerer Zeit hat die Aktie einen deutlichen Rückgang erlebt, und daher hat Giveans sein Kaufrating bekräftigt.

In einem Bericht vom 8. Dezember schrieb er, dass sich die Kraftstoffpreise mit steigendem Angebot ausgleichen sollten, was der Tankerindustrie helfen würde. Er führte diese Hypothese aus und fügte hinzu, dass “das Management glaubt, dass das 3Q21 wahrscheinlich den Tiefpunkt für den Tankermarkt markiert hat, da es in den USA, Asien und Europa erhebliche Rohöl- und Produktentnahmen gab, was die Nachfrage und die Preise für Seetransporte nach unten drückte.”

Wenn europäische Gasunternehmen derzeit mit einem geringen Angebot arbeiten, müssen Unternehmen wie Navios ihre Vorräte auffüllen.

You might also like

Leave A Reply

Your email address will not be published.